投私募，隻要1萬元？

投資者實繳1萬元就能參與購買私募產品、掛名為合規風控負責人的當事人卻稱自己僅是投後管理經理……近期，一傢私募因種種違規行為被撤銷私募基金管理人登記。

私募及其高管人員均受罰

近期，中國證券投資基金業協會（以下簡稱“中基協”）發佈瞭對成都同德投資管理有限公司（以下簡稱“成都同德”）的紀律處分決定書。

根據處分決定書，成都同德存在多項違規行為，包括向非合格投資者募集資金、未能完全履行投資者適當性義務以及未能妥善保存相關基金資料。

因此，中基協決定撤銷成都同德私募基金管理人登記，其法定代表人李某也被取消基金從業資格。公司合規風控負責人馬某和鄧某同樣未能幸免，均被納入黑名單，期限分別為五年和一年。

值得註意的是，成都同德所管理的私募基金產品“成都同德投資合夥企業（有限合夥）”（以下簡稱“同德基金”）向24名非合格投資者募集資金，其中部分投資者的實繳金額僅為1萬元至10萬元人民幣。

面對中基協下發的通知，成都同德也曾經提出瞭一系列申辯意見。

成都同德提出，同德基金的成立時間為2011年，這一時點早於中基協的成立時間和私募基金監管辦法相關政策的發佈。同德基金的誕生，是為瞭解決“成都德同銀科創業投資合夥企業（有限合夥）”（以下簡稱“德同基金”）的有限合夥人（LP）和管理團隊員工的跟投行為，基金規模僅為幾千萬元，占德同基金主基金10億元額度以及整個德同資本管理200億元規模，比重均很小。

成都同德進一步解釋稱，同德基金早在2023年6月就已工商清算註銷完畢，而成都同德也於同年9月完成瞭工商清算註銷工作。

被虛假填報的合規風控負責人？

在對關鍵人員的“任命”上，成都同德也顯得頗為“草率”。

在另一則紀律處分決定書中，公司合規風控負責人鄧某表示，成都同德的實際控制人李某共實際控制管理四傢基金管理公司，除成都同德外，李某還控制著成都德同西部投資管理有限公司、成都錦秀德同投資管理合夥企業（有限合夥）、成都錦秀同德股權投資基金管理有限公司，這些公司統稱為“德同資本”。

鄧某稱，他於2023年5月加入德同資本，擔任投後管理經理一職，直至2023年8月離職。而在中基協的信息登記系統中，他被登記為成都同德的合規風控負責人。

鄧某表示，這一登記完全是因為公司管理者的要求，他並未實際承擔合規風控負責人的職責，也沒有取得相應職位的報酬。因此，對於成都同德在經營中的違規行為，他表示不知情。

然而，中基協對此申辯意見提出瞭質疑。中基協認為，鄧某明知自己被虛假填報為合規風控負責人，也清楚掛名合規風控負責人存在法律風險和不利後果。盡管如此，他卻沒有向協會報告此事，而是在協會紀律處分下達事先告知時才說明情況。

中基協表示，鄧某的行為屬於配合成都同德向協會提供虛假登記信息，為成都同德利用私募基金管理人登記實施違規行為提供瞭便利。因此，中基協認為，鄧某應當為成都同德的違規行為承擔相應的責任。

近期，多傢私募因涉及虛假填報高級管理人員信息、向非合格投資者募集資金、違規承諾保本等行為遭到處分。這些違規行為不僅可能觸發法律責任，給投資者帶來損失，也對私募基金管理人的聲譽造成瞭不可逆轉的影響。

“在監管趨嚴的大背景下，私募行業的洗牌正在加速。”一些業內人士透露，那些私下違規操作、信息不透明、風險控制薄弱的私募機構逐漸浮出水面，面臨市場的淘汰。