门槛大幅提高！这类证券中介或将洗牌

多数资产评估机构或不符合要求。

近日，证监会、财政部就《资产评估机构从事证券服务业务备案办法（征求意见稿）》征求意见。新规大幅提高了资产评估机构从事证券业务备案的门槛，其中一条是“鼓励资产评估师人数超过40人”。券商中国记者梳理发现，截至去年3月，已经备案的资产评估机构有286家，但评估师人数超过人的40只有71家。

证监会的报告显示，2023年度，从事证券服务业务的资产评估机构收入总额为109.4亿元，同比增长3.4%。

门槛大幅提高

为进一步加强资产评估机构从事证券服务业务监督管理，规范资产评估机构从事证券服务业务备案行为，财政部会同中国证监会对《资产评估机构从事证券服务业务备案办法》（财资〔2023〕114号）进行了修订，研究起草了《资产评估机构从事证券服务业务备案办法（征求意见稿）》，6月21日起向社会征求意见。

券商中国记者注意到，与原有规定相比，新规在一定程度上提升了资产评估机构从事证券服务业务的备案门槛。原有规定没有对机构的备案提出明确的要求与门槛，新规则对此进行了明确。

新规第八条规定，资产评估机构首次备案从事证券服务业务应当满足九项要求。一是内部管理规范，已建立涵盖人员管理、财务管理、业务管理、技术标准和信息化建设等内部管理制度并且运行良好；二是质量控制体系健全并且运行良好，鼓励质量控制体系有效运行 3 年以上；三是具备与从事证券服务业务相匹配的执业人员，鼓励资产评估师人数超过40人，其中，过半数资产评估师连续执业3年以上，首席评估师、质量控制负责人具备10年以上评估经验且在本资产评估机构连续执业3年以上，过半数签名资产评估师和过半数项目审核人员具备连续5年以上证券评估业务经验。

四是按照《资产评估机构职业风险基金管理办法》规定提取职业风险基金或者购买职业责任保险，鼓励职业风险基金余额或者职业责任保险累计赔偿限额不低于500万元。五是法定代表人、首席评估师、质量控制负责人等人员近3年不存在因执业行为受到刑事处罚，或者受到省级以上财政部门、中国证监会行政处罚的情形，在首次备案过程中不存在被省级以上财政部门、中国证监会立案调查或者被司法机关侦查的情形。等等。

新规称，已备案从事证券服务业务的资产评估机构应当持续满足第一至第五项要求。

券商中国记者整理从事证券业务的资产评估机构备案信息发现，单单是“鼓励资产评估师人数超过40人”这一条，就有绝大多数的评估机构不达标。证监会数据显示，截至2023年3月，一共有286家资产评估机构进行了备案，其中，资产评估师人数超过40人的只有71家，也就是说，还有超过200家无法满足要求。

2023年9月，证监会发布了《2023年度证券资产评估市场分析报告》。报告显示，截至2023年底，证券评估机构共有资产评估师8904人，同比增长9.5%，主要源于机构数量的增长。资产评估师平均每家33人，同比下降11.5%。2023年新增证券评估机构的资产评估师人数平均为14人，约为行业平均人数的42.1%，新增证券评估机构资产评估师人数明显低于行业平均水平。

备案家数近年增长迅速

2023年3月，新《证券法》正式实施。新《证券法》要求，将资产评估机构等证券服务机构从事证券业务由行政审批改为备案管理。此后，从事证券业务的资产评估机构数量开始迅速增长。

数据显示，截至2023年10月，从事证券服务业务资产评估机构备案的家数为80家，而到了2023年3月，这一数量已经增长到了286家。

今年5月，财政部发布了《财政部关于2023年度资产评估行业联合检查情况的公告》。2023年，财政部监督评价局会同中评协组织10家财政部监管局，对15家备案从事证券服务业务的资产评估机构开展了执业质量检查。

检查发现，15家评估机构基本能够按照评估准则和职业道德的规定开展业务，但在执业质量、内部治理、质量控制和专业胜任能力等方面仍存在一些突出问题。部分机构被警告、责令停业、没收违法所得等；部分签字资产评估师被警告、责令停业等。

证监会《2023年度证券资产评估市场分析报告》指出，资产评估机构的问题包括：盈利预测核查不到位；折现率确认依据不充分、计算错误；评估方法选取不恰当；计算公式错误、参数取值不合理；资产评估报告及说明存在错误、披露不符合规定；评估底稿编制存在疏漏；内部治理、质量控制、独立性管理方面不到位。

校对：刘榕枝